Más
créditos para el 2002
Cuscatlán de
nuevo en Wall Street
Durante la primera semana de enero
circularán en la bolsa de Nueva York $100
millones de bonos del Banco Cuscatlán, la
tercera emisión que lanza en tres
años
El Diario de
Hoy
El
Banco Cuscatlán ya adquirió
confianza entre los inversionistas de la bolsa
de Nueva York. Durante la primera semana de
enero lanzará una emisión de bonos
por un valor de $100 millones.
Es la tercera emisión que el banco
lanza en Wall Street. La primera fue en 1998,
con un monto de $75 millones y la segunda en el
año que hoy finaliza, valorada en $155
millones, los cuales fueron respaldados por unas
25 instituciones financieras de primer orden, a
nivel mundial.
Esta vez, la emisión de los bonos de
enero de 2002 está precolocada por el
City Bank de Nueva York, el asesor encargado de
colocar la inversión y de
respaldarla.
Los recursos captados serán de uso
libre. El Cuscatlán podrá
utilizarlos para financiar proyectos de
inversión o créditos al sector
productivo de El Salvador, informó
Mauricio Samayoa, presidente del banco.
"Esta colocación es importante, porque
demuestra la confianza de los inversionistas en
El Salvador", destacó.
Los bonos de enero serán colocados a
siete años plazo, tras ser calificados
con triple "A", por parte de Standart &
Poors y Fish, dos de las principales y
más prestigiosas compañías
calificadoras de riesgo, a nivel internacional,
dijo.
Los bonos también han sido asegurados
por "XL Capital", compañía
especializada en asegurar en el sector de
riesgos financieros.
Además de financiarse en los mercados
internacionales, el Cuscatlán busca
atraer el capital extranjero, con la
emisión mencionada.
"El Cuscatlán se ha caracterizado por
ser el primer banco centroamericano en hacer
emisiones en el mercado internacional",
comparó.
En julio se supo que la emisión de
bonos de ese mes (la segunda del Banco)
sería sólo de $100 millones, pero
se registró una sobreinscripción
de bancos para respaldarla, por lo que el monto
aumentó a $155 millones.
Esta emisión fue la de mayor
tamaño, en toda Centroamérica,
incluso Panamá, se informó en
julio.
Se dijo que la inversión fue
estructurada por City Bank/Salomon Smith Barney,
con una carta de crédito
(garantía) otorgada por el español
Banco Santander Central Hispano (Bsch).
La emisión de 1998 se enmarcó
en el Programa de Titularización de
remesas Familiares, con la que el Banco
captó $75 millones entre 1998 y 1999.
El Cuscatlán obtuvo ese dinero por
parte de los inversionistas internacionales. El
Banco puso ofreció como contrapartida el
flujo de remesas que recibía.
Más bonos
Samayoa también explicó que la
entidad planea emitir más bonos en la
bolsa de valores de El Salvador.
La inversión a colocar sería de
$30 millones. Los fondos a captar serán
de uso libre, es decir que el banco puede
disponer de ellos para colocarlos en
créditos dirigidos a empresarios
locales.
El Cuscatlán podría emitir
más bonos en los mercados internacional y
salvadoreño, pero ello dependerá
del ritmo de la economía local y de la
liquidez disponible en el 2002, aclaró
Samayoa.
Buen año
Samayoa ve los retos del 2002 con optimismo.
"El año debería ser mejor", dijo,
al recordar que el Cuscatlán y la
economía nacional lograron buenos
resultados en el 2001, pese a los efectos
económicos de los terremotos, el alza en
los precios del combustible, la baja en los del
café, y los ataques terroristas en
Estados Unidos.
Según Samayoa, el 2001 termina bien
para El Salvador, porque logró superar la
crisis generada por los factores mencionados y
porque la Asamblea Legidslativa aprobó el
Presupuesto General de la Nación.
Mencionó que la falta de presupuesto
para el 2001 no hubiera afectado en forma
directa a los bancos, pero sí a los
proyectos de inversión pública, la
consecuente generación de empleos y la
reactivación de la economía.
Samayoa no olvidó mencionar la
dolarización y sus efectos en el
Cuscatlán. La consideró como un
sistema que ha dado estabilidad, credibilidad y
confianza a El Salvador.
Consideró que a casi un año de
la implantación de la Ley de
Integración Monetaria, se han superado
los costos de la misma.
"(el sistema) tuvo sus costos, porque bajaron
las tasas de interés y debimos ser
más eficientes para mantener los niveles
de márgenes que los bancos necesitan",
dijo, al referirse a las medidas que el
Cuscatlán tomó y aún toma
para ajustar las tasas pasivas al vaivén
de las activas, según los cambios en
Estados Unidos.
El Grupo financiero Cuscatlán ha
logrado posicionarse entre los primeros lugares
del país. En el 2000, obtuvo el primer
puesto entre los 14 bancos en captar mayores
utilidades. En ese entonces captó
¢213.5 millones, frente a los ¢203.5
millones del Agrícola y los ¢47.6
del Salvadoreño.
